Magazine Luiza (MGLU3): Lucro Cai 55,4% no 4º Trimestre, mas Ação Busca Suporte em R$ 9,40
A Magazine Luiza (MGLU3) divulgou seus resultados financeiros para o quarto trimestre de 2025, apresentando um lucro líquido de R$ 131,6 milhões. Este valor representa uma queda expressiva de 55,4% em comparação com o mesmo período do ano anterior. O desempenho financeiro da varejista está sob os holofotes do mercado, especialmente em relação ao comportamento de suas ações.
Apesar do recuo no lucro líquido, outros indicadores da Magazine Luiza (MGLU3) mostraram sinais de recuperação. O Ebitda ajustado, que mede a geração operacional de caixa, registrou um aumento de 2,5%, alcançando R$ 867,3 milhões. A receita líquida também apresentou crescimento, com alta de 3,4%, totalizando R$ 11,1 bilhões, impulsionada principalmente pelo desempenho das lojas físicas.
No acumulado de 2025, a companhia reportou lucro de R$ 204,6 milhões, uma retração de 54,4% em relação ao ano anterior. Contudo, o Ebitda total atingiu R$ 3,2 bilhões, um avanço de 10,6%, com as vendas físicas superando a marca de R$ 20 bilhões no ano, conforme informações divulgadas pela empresa.
Ação da Magazine Luiza (MGLU3) em Fase de Consolidação
No mercado, as ações da Magazine Luiza (MGLU3) operam em um momento de indefinição no curto prazo. Os papéis estão sendo negociados próximos à marca de R$ 9,40, dentro de uma estrutura de consolidação gráfica. Essa fase de lateralização indica que o mercado está digerindo os resultados e aguardando um direcionamento mais claro.
Apesar da perda de momentum recente, a análise técnica sugere que a ação da Magazine Luiza (MGLU3) ainda mantém uma estrutura de recuperação no médio prazo. Essa tendência é observada dentro de um canal de alta, onde os níveis de suporte e resistência se tornam cruciais para determinar o próximo movimento direcional dos preços.
No curto prazo, o gráfico da Magazine Luiza (MGLU3) exibe um movimento lateral, caracterizado por uma estrutura de triângulo. Este padrão técnico sugere uma compressão de volatilidade, antecipando um rompimento direcional em breve. Na última sessão, a ação registrou uma queda de 6,37%, fechando a R$ 9,40, o que a levou a negociar abaixo das médias móveis de 9 e 21 períodos, indicando uma perda de força no curto prazo.
Suportes e Resistências Chave para MGLU3
Atualmente, a ação da Magazine Luiza (MGLU3) encontra um suporte relevante na média de 200 períodos, localizada em R$ 8,74. Essa região coincide com a base da estrutura de consolidação, funcionando como um piso importante para os preços. O Índice de Força Relativa (IFR) em 44,59, em zona neutra, sinaliza um equilíbrio entre as forças compradoras e vendedoras no mercado.
Para que o fluxo comprador retome o controle, será fundamental que o ativo da Magazine Luiza (MGLU3) consiga recuperar as médias móveis curtas e superar as resistências em R$ 9,90 e R$ 10,35. Um movimento de alta sustentado poderia abrir caminho para que os preços busquem patamares mais elevados, como R$ 11,16, R$ 11,55, R$ 12,25 e R$ 12,90.
Por outro lado, a continuidade da pressão vendedora pode ganhar força caso haja a perda da região de suporte em R$ 8,74 / R$ 8,05. Nesse cenário pessimista, a ação da Magazine Luiza (MGLU3) poderia buscar níveis mais baixos, como R$ 7,59, R$ 7,12, R$ 6,21 e R$ 5,70. Portanto, o comportamento do preço próximo à base do triângulo será decisivo para definir a direção futura do ativo.
Análise de Médio Prazo da Magazine Luiza (MGLU3)
No gráfico semanal, a Magazine Luiza (MGLU3) demonstra um movimento de recuperação no médio prazo, embora tenha apresentado oscilações mais laterais nas últimas semanas. Em 2026, a ação acumula uma valorização de aproximadamente 5,15%, sendo negociada próxima de R$ 9,40.
O ativo opera atualmente entre as médias móveis de 9 e 21 períodos, o que reflete um momento de maior indefinição tanto no curto quanto no médio prazo. Contudo, a estrutura de topos e fundos ascendentes dentro de um canal de alta permanece preservada, exigindo atenção aos próximos movimentos após a recente perda de momentum.
Para a retomada de um fluxo de alta consistente, a Magazine Luiza (MGLU3) precisa superar as resistências em R$ 10,35 e R$ 11,55. A conquista desses patamares poderia impulsionar os preços em direção a R$ 13,33, R$ 15,16, R$ 16,18 e R$ 17,46.
Em contrapartida, a perda da faixa de suporte em R$ 9,20 / R$ 8,45 pode enfraquecer a estrutura altista do canal e favorecer um movimento corretivo mais amplo. Nesse caso, os próximos suportes a serem observados seriam R$ 7,12, R$ 6,21 e R$ 5,28.